シルバートとウィンクルボス・ツインズ、破産したジェネシスをめぐる暗号の争いに終止符を打つ

シルバートとウィンクルボス・ツインズ、破産したジェネシスをめぐる暗号の争いに終止符を打つ

(Bloomberg) — 暗号の億万長者であるキャメロンとタイラー・ウィンクルボス夫妻とデジタル・カレンシー・グループのバリー・シルバート氏の争いは、業界最大の倒産の1つの解決に向けた道を開いたようです。

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双子のジェミニ・トラスト社の顧客34万人が宙に浮いたまま、数カ月に及ぶ口論に終止符が打たれるかもしれません。

DCGと、ジェミニを含む倒産したジェネシス貸付部門に対する20億ドル相当の債権を代表する債権者は、DCGがジェネシスに負っている約17億ドルの債務とその他の義務を再編成することを含む計画で合意に達しました。DCGはまた、別の部門であるジェネシス・グローバル・トレーディングの持分も、破綻した融資部門に拠出することになります。

ジェミニは、ジェネシスと提携して「Earn」という高利回り商品を販売していましたが、最大1億ドルを出資し、ジェネシスから過去に受け取った特定の担保の価値をEarnの顧客に分配する予定とのことです。

「この2週間、我々は非常にうまく時間を使ってきた」と、債務者側の弁護士であるショーン・オニール氏は、月曜日の公聴会でこの合意が発表された際に述べました。この契約はまだ、この事件を監督する破産判事によって承認される必要があります。

Genesis Global Holdcoは先月破産を申請し、暗号取引所FTXの崩壊によって引き起こされた伝染病に屈した最新の会社となりました。金融機関は、FTXが倒産した直後の11月に引き出しを停止しており、その結果、アーンユーザーは数億ドル相当の暗号にアクセスすることができなくなっています。

その結果、Earnユーザーは数億ドル相当の暗号にアクセスできなくなりました。ウィンクルボス家の双子は、シルバートの虚偽の説明を主張し、彼のCEO解任を要求しました。

異なるトーン

月曜日には、キャメロン・ウィンクルボス氏が、「アーンユーザーが資産を回復する道を提供する」合意を歓迎し、異なる論調を示しました。

DCGは、広報担当者を通じて、「ジェネシスとその債権者と積極的に関わり、公正かつ衡平な解決を図ったりました。私たちは、このプロセスに参加することを選択したすべての債権者との合意に至るまで、ジェネシス社を支援できたことを嬉しく思います。」と述べています。

アーンプログラムは、ジェネシスにデジタルコインを貸し出すという取り決めを通じて、投資家に8％もの利息を得る可能性を提供していました。証券取引委員会は1月中旬、証券規則違反で両者を提訴すると発表しています。

ジェネシスは1月、破産裁判所から比較的早く退出することを目指していると述べました。同社は、すでに再建計画を策定して裁判所に保護を求めており、当時の提出書類には、遅くとも5月19日までにそれを実行したいとの記載がありました。このようなタイムラインは、ボイジャーデジタルとセルシオネットワークを含む、崩壊した他の暗号化企業で見られたよりもはるかに迅速なプロセスに相当することになります。

ジェネシスの連邦破産法第11条の申請により、同社は上位50社の債権者に30億ドル以上の債務を負っていることが明らかになりましたが、そのうち7社の債権者は少なくとも1億ドルの債務を負っています。圧倒的に大きな請求は、ジェミニアーンの顧客に関する7億6600万ドルでした。

月曜日に発表された債務再編では、DCGが今年ジェネシスに支払うべき約6億ドルの融資を、ドル建てとビットコイン建ての2つのトランシェからなる新しい第2抵当権のタームローン制度で借り換えることが求められています。5億ドルに相当するこの融資枠は、2024年6月に満期を迎えます。

DCGがジェネシス社に支払う11億ドルの約束手形を満たすため、親会社は転換優先株を発行し、それをDCGの普通株式、あるいはDCGの他の合意された子会社に転換する可能性があります。ジェネシス社の弁護士によると、交渉は現在進行中とのことです。

「この取引は状況を単純化し、より多くの価値が救済される可能性が高くなります」と、ブルームバーグオピニオンに執筆している暗号投資家、アーロン・ブラウン氏は言います。「しかし、本当の問題は、資産の価値が負債の価値よりもはるかに小さいことであり、これはそれを変更するものではありません。損失を認識し、残った価値を分配し、生き残った当事者が生活を営むというプロセスを単純化したに過ぎません。それでも訴訟はたくさん起きることでしょう。」

この和解は、債権者の一部に関するものでしかありません。デューク大学のキャンベル・ハーヴェイ教授によると、この取引の詳細はまだ不明だといいます。早く解決することが皆の利益になる、と彼は付け加えました。

「DCGは他にも多くの事業を持っており、ジェネシス社の倒産は大きな気晴らしだ」とハーベイ氏は言います。「ジェネシスの倒産は、彼らのすべての事業にかかる雲なので、できるだけ早く不確実性を解決することが彼らの利益になります。」

事案は、Genesis Global Holdco LLC, 23-10063, U.S. Bankruptcy Court, Southern District of New York (Manhattan).

(最後から3番目の段落からアコードのコメントで更新)

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